De ce băncile fac credite subprime?

sunt produse de credit emise debitorilor cu un nivel relativ redus care a atins punctul culminant în cursul anului 2009, deoarece standardele de creditare au fost reduse ca urmare a unei împrumuturi sponsorizate de guvern pentru a crește proprietatea asupra locuinței, ceea ce a dus la o împrumutare agresivă a debitorilor necalificați. Problema a fost ridicarea credite neperformante în ipotecare ipotecară obligatii. OCP s-au dovedit a fi un mijloc ideal pentru amânarea problemei. Criza economică a încetinit, iar băncile au revenit pe piața creditelor subprime.

Piata subprime

Băncile emite împrumuturi subprime din mai multe motive. Cota băncilor comerciale pe piața creditelor subprime a crescut, în condițiile în care prăbușirea pieței subprime a condus la o scindare a originarilor ipotecari nebancari, care anterior au jucat un rol mult mai important în ipotecile cu risc scăzut de subprime originare. Potrivit publicației privind comerțul ipotecar, Inside Mortgage Finance, în timp ce brokerii ipotecare au dominat piața subprime înainte de recesiunea din 2009, cota de piață a acestora a scăzut la 9,7%. De asemenea, datorită recesiunii economice, cererea de credite auto subprime a crescut, iar băncile au intrat și pe această piață.

Rate de dobândă ridicate

Creditorii subprime își asumă o valoare mai mare risc implicit prin acordarea de împrumuturi cumpărătorilor care nu au istorii de credite și care nu au o istorie de credit și sunt compensați sub formă de rate ale dobânzii mai mari. Ratele dobânzilor la subprime credite ipotecare poate fi cu câteva procente mai mari decât pentru împrumuturile primare cu termeni comparabili. Același lucru este valabil și pentru împrumuturile subprime auto și pentru rate personale, deși creditele ipotecare sunt de departe cel mai mare segment. Aceste tipuri de returnări sunt imposibil pentru a nu fi luat în seamă.

Legea privind reinvestirea comunitară

Un alt motiv pentru care băncile comerciale fac credite subprime este că se potrivește mandatului lor de a contribui la creșterea economică a comunității lor. În 1977, Congresul a adoptat Reinvestiția comunitară Act într-un efort de a reduce practicile discriminatorii de împrumut și de a crește proprietatea asupra locuințelor în rândul minorităților. Trecerea acestei legislații a dus la o creștere uriașă a creditării subprime, care este încă evidentă astăzi.

Împărțirea împrumuturilor

Creșterea pe piața obligațiunilor de datorii garantate, care permite băncilor să împacheteze împrumuturile pe care le dețin și le vândă investitorilor, au sporit considerabil activitățile de creditare subprime ale băncii comerciale. Puterea pieței CDO a permis băncilor să reducă riscurile de bilanț asociate creditelor subprime care au fost potențial de calitate inferioară față de momentul originării, prin pur și simplu le vinde. Acest lucru este, de asemenea, furnizat lichiditate la bănci, ceea ce este esențial pentru menținerea adecvării capitalului. Aceasta include, în principal, împrumuturi ipotecare subprime și împrumuturi auto, dar și împrumuturi cu împrumuturi subprime într-o măsură mai mică.

În timpul recesiunii economice care a atins punctul culminant în 2009, piață secundară pentru obligațiile ipotecare garantate a scăzut dramatic, dar a revenit. Piața creditelor auto subprime a crescut în mod organic, în timp ce piața globală a CDO sa redresat, iar acum reprezintă o mică parte din piața globală.