Cuprins:
Legea Texas permite locuitorilor să creeze linii de credit de origine proprie (HELOC) privind valoarea casei lor pentru o varietate de scopuri. Cu toate acestea, există mai multe reguli care trebuie respectate sub sancțiunea legii. Aceste reguli, care sunt clar stipulate în legea Texas, stabilesc limite pentru HELOC; controlul și reglementarea procesului de împrumut; asigurarea intereselor financiare atât ale debitorilor, cât și ale creditorilor.
Definiția HELOC
În Texas, un HELOC este definit ca un "cont deschis, care poate fi debitat din când în când, pentru care creditul poate fi prelungit din când în când și care este supus anumitor taxe". Este diferit de un împrumut de capital propriu și, prin urmare, este supus unor norme puțin diferite. Un HELOC desenează capitalul propriu în casă, pentru a fi utilizat la discreția proprietarului ca linie de credit. HELOC-urile acumulează dobânzi și trebuie rambursate.
Configurarea unui HELOC
Un proprietar de locuințe creează un HELOC prin intermediul creditorului ipotecar sau al altei entități care a finanțat casa. Plățile efectuate către proprietar se numesc avansuri și sunt plătite din capitalul propriu în casă (echitatea este egală cu valoarea inițială a casei minus datoria de la domiciliu). Rambursările unui HELOC nu sunt necesare decât după două luni după avansul inițial. Orice proprietar care este, de asemenea, un împrumutat numit pe HELOC poate să ia un avans.
Cerințele HELOC
Rambursarea HELOC trebuie să aibă loc la intervale regulate de cel puțin două săptămâni și cel mult lunar. Fiecare plată trebuie să fie egală sau mai mare decât suma dobânzilor acumulate. HELOC poate include dispoziții care împiedică anumiți debitori să obțină avansuri sau pot solicita tuturor debitorilor să dea declarații de consimțământ pentru orice avansuri luate.
Interdicții cu HELOC
Un creditor nu poate percepe penalități de plată în avans pentru un împrumutat care plătește un HELOC în avans. Împrumutatului i se acordă toată discreția de a plăti anticipat HELOC. Numai casa și nicio altă proprietate nu pot fi atașate la HELOC. O taxă nu poate fi taxată pentru a obține un avans. HELOC nu poate fi asigurat cu un card de credit, un card de debit sau un cec pre-imprimat. Valoarea principalului primului avans plus toate datoriile de la domiciliu nu poate depăși 80% din valoarea justă de piață a casei. Orice avans suplimentar nu poate depăși 50% din valoarea justă de piață.