Cum de a crea un fond de capital privat

Capitalurile private diferă de capitalul social prin faptul că acțiunile nu sunt tranzacționate în mod activ. Companiile publice își tranzacționează acțiunile pe bursele de valori precum NYSE și NASDAQ. Fondurile de capital privat sunt parteneriate de investiții construite pentru a achiziționa companii. Investițiile în fonduri de capital privat sunt considerate a fi nelichide, deoarece investiția necesită în mod obișnuit un angajament de timp de mai mulți ani.

Investițiile în fonduri de capital privat necesită în mod obișnuit angajamente de timp mai lungi. Credit: Mike Watson Imagini / moodboard / Getty Images

Etapa

Proiect de documente de parteneriat. Toate fondurile de private equity sunt structurate în mod legal ca parteneriate. Operatorii fondului sunt numiți parteneri generali. Partenerii limitați sunt investitorii în fond. Un avocat va trebui să elaboreze documentul pentru a se asigura că este structurat corect și că majoritatea fondurilor vor avea nevoie de suficienți investitori pentru a începe fondul cu zeci de milioane de dolari în capital.

Etapa

Definiți orientările portofoliului de investiții. Toate fondurile de capital privat au criterii de investiții specifice. Unele fonduri achiziționează numai companii din anumite regiuni geografice, în timp ce altele achiziționează doar companii cu o anumită dimensiune sau într-o anumită industrie.

Etapa

Solicitați investitorilor pentru fonduri. Cele mai multe fonduri de capital privat necesită o investiție minimă de 250.000 de dolari sau mai mult. Fondurile de capital privat sunt oferite în mod obișnuit numai investitorilor acreditați, astfel cum sunt definiți de Comisia pentru Valori Mobiliare (SEC). O bună rețea de contacte sau o listă a investitorilor bogați vă va ajuta aici.

Etapa

Cumpărați companii pentru portofoliul dvs. Mărimea și obiectivul fondului vor determina abordarea utilizată pentru selectarea companiilor pentru investiții de către fond. Avocații de afaceri, firmele CPA și brokerii de afaceri reprezintă resurse excelente pentru găsirea companiilor potențiale de portofoliu.

Etapa

Distribuiți câștigurile investitorilor dvs. Toate profiturile dintr-un fond de private equity sunt dispersate înapoi la investitorii care oferă capitalul pentru a conduce fondul. Cu cât sunt mai bune veniturile pe care le generați, cu atât vor fi mai fericiți investitorii dvs. Majoritatea firmelor distribuie câștigurile trimestrial.