Cuprins:
- Definirea riscului de credit
- Tipuri de risc de credit
- Analiza creditului: Avantaje și dezavantaje
- Metode de reducere a riscului de credit
Riscul de credit este riscul ca un împrumutat să nu fie în măsură sau să nu vrea să plătească un împrumutător așa cum sa convenit. Atunci când fac împrumuturi, creditorii de toate tipurile încearcă să analizeze avantajele sau dezavantajele împrumuturilor acordate anumitor împrumutatori prin încercarea de a-și determina riscul de credit și nivelul global de bonitate. Domeniul analizelor de credit este imens și firmele continuă să cheltuiască sume mari de bani pentru a încerca să determine unde să-și investească banii fără a-și asuma riscuri de credit nejustificate.
Definirea riscului de credit
Riscul de credit este riscul de pierdere al unui investitor, care provine de la un împrumutat care nu efectuează plățile conform promisiunilor. Acesta poate fi un consumator care nu efectuează o plată pe un împrumut, pe un card de credit sau pe un credit ipotecar; o afacere care nu plătește salariul unui salariat sau nu plătește o factură la scadență; sau chiar un guvern care nu plătește o obligațiune. Analiza riscului de credit este o parte importantă a multor decizii de investiții, iar programele complexe și resursele semnificative sunt adesea folosite pentru a determina dacă un investitor își poate rambursa obligația sau dacă va "nerespecta" obligația. Ca atare, riscul de credit este uneori denumit "risc de neplată".
Tipuri de risc de credit
Există multe tipuri de risc de credit, care uneori sunt menționate în terminologia specifică. Orice creștere a costurilor asociate unui debitor care nu efectuează plăți conform convenției poate fi clasificat în mod liber drept risc de credit. De exemplu, chiar dacă un client al cardului de credit își termină plata facturii, în cazul în care creditorul trebuie să efectueze apeluri de colectare sau să recurgă la o agenție de colectare, această creștere a costului este o versiune a riscului de credit. Mai exact, "riscul de nerambursare" este riscul ca partea să nu plătească și să nu poată plăti după cum sa convenit (în plus față de o simplă creștere a costului de colectare) și uneori se numește "risc contrapartidă". Atunci când debitorul este un guvern, riscul de credit este adesea denumit "risc suveran".
Analiza creditului: Avantaje și dezavantaje
Firmele, guvernele și toate tipurile de creditori se angajează în analiza creditelor pentru a determina în ce măsură se confruntă cu riscul de credit asociat investițiilor lor. În evaluarea avantajelor și dezavantajelor realizării unui anumit tip de investiții, firmele utilizează programe informatice interne pentru a oferi consultanță privind reducerea și evitarea riscurilor (sau transferarea acestora în altă parte) sau utilizarea ajutorului terților, precum examinarea estimărilor agențiilor de rating privind bonitatea companiilor cum ar fi Standard & Poor's, Moody's, Fitch Ratings și altele. După ce creditorii își folosesc propriile modele și sfatul altora de a clasifica clienții în funcție de risc, ei aplică aceste cunoștințe pentru a reduce riscul de credit.
Metode de reducere a riscului de credit
Creditorii folosesc o varietate de mijloace pentru reducerea și controlul riscului de credit. Creditorii într-un fel reduc riscul de credit prin utilizarea "stabilirii prețurilor bazate pe risc", în care creditorii percep rate mai mari pentru debitori cu risc de credit mai mult perceput. O altă modalitate este legată de "legăminte", prin care creditorii aplică prevederi la un împrumut, cum ar fi debitorii trebuie să raporteze periodic cu privire la situația lor financiară sau astfel încât împrumutații trebuie să ramburseze împrumutul în întregime după anumite evenimente (cum ar fi schimbările în datoriile debitorului, capitaluri proprii sau alte rate ale datoriei). O altă metodă este diversificarea, care poate reduce riscul de credit pentru creditori, precum și un fond împrumutat diversificat, este mai puțin probabil să se execute simultan, lăsând creditorul fără speranță de recuperare. În afară de acestea, multe firme utilizează asigurare de credit sau instrumente derivate de credit, cum ar fi "swapuri pe riscul de credit", în încercarea de a transfera riscul către alte firme.