Cuprins:
O companie poate avea un venit net pozitiv, dar un flux de numerar negativ pentru același an, dacă utilizează metoda contabilității de angajament pentru a înregistra veniturile și cheltuielile. Conform metodei contabile de contabilitate, venitul net poate fi majorat prin venituri nemonetare care nu afectează fluxul de numerar, în timp ce fluxul de numerar poate fi redus prin plăți reale de numerar care nu pot fi considerate deduceri de cheltuieli pentru venitul net. Prin urmare, în timp ce veniturile nete de numerar suficiente pot contribui la obținerea unui venit net pozitiv, o sumă suficientă de plăți în numerar fără cheltuieli poate conduce la un flux de numerar negativ, toate acestea fiind egale.
Venit net
Venitul net este un profit contabil care nu este măsurat prin încasări de numerar și plăți în numerar. Companiile pot să efectueze vânzări de credite și să nu primească plăți în numerar de la clienți la momentul respectiv, dar să înregistreze venituri în calcularea venitului net. Între timp, companiile nu înregistrează fluxuri de numerar din vânzări. Presupunând că o companie a plătit numerar pentru cheltuielile efectuate și nu a avut alte intrări de numerar pentru anul, dat fiind că veniturile au depășit cheltuielile, compania ar avea un venit net pozitiv, dar un flux de numerar negativ pentru anul respectiv.
Creșterea activelor
Fluxurile de numerar pentru același an pot fi reduse și cu alte plăți în numerar care nu sunt considerate ca fiind cheltuieli și, prin urmare, nu reduc venitul net. Numerarul plătit pentru majorarea anumitor active de exploatare pentru anul, cum ar fi cumpărarea de stocuri, este o formă de ieșire de numerar care, dacă este suficient de mare, ar putea reduce fluxul total de numerar să fie negativ. Companiile pot, de asemenea, să plătească anumite cheltuieli pentru viitor, care sunt înregistrate ca cheltuieli efectuate numai în timp. Prin urmare, în timp ce toate plățile anticipate sunt deduse pentru fluxul de numerar, doar o parte din acesta, ca cheltuială suportată pentru anul, este scăzută pentru venitul net.
Răspunderea la nivel de răspundere
Companiile efectuează, de asemenea, plăți în numerar pentru a reduce pasivele legate de funcționare, și anume diverse datorii. Datoriile sunt rezultatul cheltuielilor acumulate din perioadele anterioare care nu au fost plătite în numerar. La momentul producerii cheltuielilor, venitul net a fost redus, în timp ce fluxul de numerar nu a fost afectat. Cu toate acestea, în anul de achitare a unei plăți restante, plățile în numerar nu au niciun impact asupra venitului net, ci vor reduce fluxul de numerar pentru anul respectiv. În cazul în care sume mari de datorii sunt datorate în același an, plățile totale în numerar ar putea determina ca fluxul de numerar să fie negativ.
Fluxul de numerar
Fluxul total de numerar include, de asemenea, fluxul de numerar din activități neoperative, în special investiții și activități de finanțare. Achizițiile de investiții și returnarea principalului împrumutat sunt două surse principale de ieșiri de numerar. În timp ce pierderile de investiții din vânzările de investiții în activități de investiții și cheltuielile cu dobânzile aferente fondurilor împrumutate în activitățile de finanțare sunt scăderi ale venitului net, valoarea achizițiilor de investiții și valoarea amortizării principale sunt scăderi mai mari pentru calcularea fluxului de numerar. Cu cât este mai mare diferența dintre cele două tipuri de scăderi în sume relative, cu atât fluxul de numerar mai probabil poate deveni negativ, iar venitul net va rămâne pozitiv.